چرخه قیمت موج الیوت


مدل انباشت به جریان

موج الیوت در تحلیل تکنیکال

تئوری موج الیوت اولین کار مهم در زمینه تحلیل نمودار قیمت پس از تئوری داو است . به عنوان اساس ، این بیانیه گرفته می شود که کل تاریخ به یک شکل یا شکل دیگر تکرار می شود و به اصطلاح امواج الیوت شکل می گیرد. همانطور که هر رویداد اجتماعی یا اقتصادی سناریوی توسعه یکسانی داردامواج الیوت یک سیستم منظم از قوانین است که رفتار اصلی ترین حرکت موج را توصیف می کند . این به معنای تغییر جهت نمودار به سمت بالا یا پایین است.

در نگاه اول ، روند معاملات کاملا آشفته است ، به خصوص اگر آن را در یک بازه زمانی یک دقیقه ای نگاه کنید کنید. با این حال ، حتی بر روی آن ، امواج الیوت را می توان تشخیص داد. آنها از یک توازن عرضه و تقاضا که به طور مداوم تغییر می کند تشکیل شده اند .، و این به صورت چرخه ای اتفاق می افتد ، لزوماً به دلیل تغییر شرایط بازار نیست ،

اموج الیوت و اعداد چرخه قیمت موج الیوت فیبوناچی در تحلیل تکنیکال

الیوت برای ارائه ریاضی نظریه خود از اصل اعداد فیبوناچی استفاده کرد. اعداد فیبوناچی نقش مهمی در ساخت چرخه کامل بازار توصیف شده توسط امواج الیوت دارند. تعداد امواجی که روند ایجاد می کنند همان اعداد فیبوناچی است

اسیلاتور اموج الیوت

این شاخصی است که هیستوگرام را بر روی نمودار نشان می دهد (مشابه MACD است). بالاترین قله ها مربوط به موج سوم است. تقریباً در هر بازه چرخه قیمت موج الیوت زمانی قابل استفاده است ، با این وجود در فواصل زمانی خیلی کوتاه اصلا توصیه نمی شود.

هنگامی که هیستوگرام از علامت صفر پایین / بالا عبور می کند ، واگرایی ایجاد می شود که چرخه قیمت موج الیوت نشان دهنده تکمیل چرخه موج بعدی است. اگر در لحظه اولین حرکت اصلاحی ، اسیلاتور در جهت مخالف صفر شود ، تشکیل موج ۳ باید توسط واگرایی دیگری پشتیبانی شود. در صورت عدم وجود ، می توان حدس زد که نقطه شروع مدل به اشتباه تعیین شده است.

سقوط هیستوگرام به میزان ۳۰-۵۰٪ نسبت به قسمت فوقانی موضعی نشان دهنده پایان موج سوم و آغاز شکل گیری قطعه اصلاحی دوم است. واگرایی همچنین از تکمیل شکل گیری موج پنجم صحبت می کند – افزایش / سقوط نمودار قیمت با کاهش / افزایش در میله ها همراه است.

طبق اولین قانون تجارت ، ابتدا باید منتظر تأیید عبور نهایی از سطح صفر باشید. اگر روند رو به بالا باشد ، اگر روند نزولی زیر سطح متوسط ​​باشد ، نمودار نمودار نشانگر بالاتر از سطح متوسط ​​نشان داده می شود. موقعیت پس از واگرایی اول وارد می شود. افزایش قیمت و نوسانگر سقوط نشانه فروش ، واگرایی معکوس خرید است. می توانید پس از پایین / بالا رفتن حرکت اصلاحی نسبت به موج ضربه اول وارد شوید. ضرر توقف معمولاً در سطح شدید قرار می گیرد و تجارت بلافاصله پس از تشکیل واگرایی جدید بسته می شود.

سخن پایانی

در این مقاله سعی کردیم خیلی کوتاه به امواج الیوت چیست بپردازیم ولی این نکات اصلا کافی نمیباشد -لازم است خدمت شما عرض کنم که ما دوره ای رو با عنوان آموزش بورس از صفر تا صد آماده کردیم و فصل آخر این مجموعه به امواج الیوت بصورت تخصصی و کامل پرداخنه شده است توصیه میکنم اگر تمایل دارید امواج الیوت که شامل بخش های مهم از جمله-روانشناسی و صفات امواجامواج Impulsiveامواج Correctiveنکات کاربردی و تریدری بر اساس الیوت بصورت تصویری و عملی یاد بگیرید در این دوره میتونید شرکت کنید .

نگاهی به بحث برانگیزترین مدل‌های قیمت گذاری بیت کوین

نگاهی به بحث برانگیزترین مدل‌های قیمت گذاری بیت کوین

چندین مدل و نظریه شناخته شده در رابطه با قیمت بیت کوین وجود دارد که اغلب چرخه قیمت موج الیوت درباره آنها بحث زیادی وجود دارد و بسیار بحث برانگیز تلقی می‌شوند. مدل‌هایی مثل نسبت انباشت به جریان، ابرموج و موج‌های الیوت معمولاً تغییر قیمت بیت کوین در میان مدت تا بلندمدت را پیش بینی می‌کنند.

مدل انباشت به جریان

اولین و شناخته شده‌ترین مدل قیمت بیت کوین مدل انباشت به جریان (stock-to-flow یا S2F) است. مدل S2F روند بلندمدت ارزش بیت کوین را بر اساس میزان کمیابی آن پیش بینی می‌کند. از آنجایی که میزان عرضه بیت کوین ثابت است، مهم‌ترین گزاره ارزشی این ارز رمزنگاری شده کمیاب بودن و کاهش عرضه آن به مرور زمان است.

این مدل، نسبت انباشت به جریان طلا و نقره را به عنوان معیار در نظر می‌گیرد. اصطلاح انباشت به جریان به میزان گردش موجودی جدید نسبت به موجودی در گردش فعلی گفته می‌شود. این مدل باور دارد که ارزش طلا با گذشت زمان حفظ شده چون امکان تولید دوباره تمام موجودی در گردش طلا وجود ندارد که باعث بی ارزش شدن آن شود.

مدل انباشت به جریان

بر خلاف طلا و نقره، میزان عرضه بیت کوین ثابت است و در هر هاوینگ نرخ عرضه آن نصف می‌شود. به این ترتیب از نظر تئوری بیت کوین حتی از طلا و نقره هم کمیاب‌تر است. این مدل پیش بینی می‌کند که بعد از هاوینگ می ۲۰۲۰ ارزش بازار بیت کوین به ۱ تریلیون دلار افزایش پیدا می‌کند. این پیش بینی با عملکرد بیت کوین بعد از هاوینگ‌های ۲۰۱۲ و ۲۰۱۶ همخوانی دارد. شخصی به نام PlanB خالق این چرخه قیمت موج الیوت چرخه قیمت موج الیوت مدل توضیح می‌دهد:

ارزش بازار پیش بینی شده برای بیت کوین بعد از ماه می سال ۲۰۲۰ یک تریلیون دلار است و این معادل با قیمت ۵۵ هزار دلار برای بیت کوین است. به نظرم زمان همه چیز را مشخص می‌کند و احتمالاً یک یا دو سال بعد هاوینگ متوجه خواهیم شد.

مهم‌ترین انتقادی که نسبت به مدل انباشت به جریان وجود دارد، مربوط به دو استدلال است. اول اینکه عده‌ای بر این باورند این فرض که ارزش طلا فقط از کمیاب بودن ناشی می‌شود درست نیست. دوم اینکه عده‌ای دیگر تصور می‌کنند که ممکن است استفاده از رگرسیون خطی منجر به پیش بینی‌های غیردقیق شده باشد. محققان می‌گوید:

از دیدگاه نظری، این مدل مبتنی بر این فرض است که ارزش دلاری بازار یک کالا (مثل طلا و نقره) مستقیماً از نرخ عرضه آن ایجاد می‌شود. هیچ شواهد چرخه قیمت موج الیوت یا تحقیقاتی برای پشتیبانی از این ایده مطرح نشده به غیر از یکسری دیتاپوینت که برای ترسیم ارزش بازار نقره و طلا نسبت به مسیر حرکت بیت کوین انتخاب شده اند.

همچنین استفاده از مدل چرخه قیمت موج الیوت رگرسیون خطی برای ترسیم نمودار مدل S2F ریسک ایجاد نتایج نادرست را افزایش می‌دهد. استفاده از این رگرسیون باعث شده امکان انطباق دیتاپوینت‌های مختلف در این مدل وجود داشته باشد.

اما به سختی می‌توان گفت که مدل S2F درست یا دچار نقص است چون داده‌های کافی برای رد کردن قاطع پیش بینی‌های انجام شده توسط این مدل وجود ندارد. به عنوان مثال شواهد کافی برای پشتیبانی از اینکه ارزش طلا به کمیاب بودن آن بستگی دارد، وجود ندارد اما در عین حال اثبات اینکه این کمیاب بودن عامل اصلی پایداری طلا به عنوان یک ابزار ذخیره ارزش نبوده، کار چالش برانگیزی است.

مدل امواج الیوت

تحلیلگران بازار از نظریه موج الیوت برای تعیین چرخه‌های بازار استفاده می‌کنند. این ابزار چرخه‌های صعودی و نزولی را با فرض اینکه بازار بر اساس روانشناسی توده حرکت می‌کند، تشخیص می‌دهد. معمولاً نظریه موج الیوت در خیلی از سناریوهای خرسی (وقتی که روند بازار نزولی و رکود بر آن حاکم است) استفاده می‌شود. این مدل یک حرکت ۸ قسمتی را نشان می‌دهد که در آن قیمت یک دارایی به چرخه قیمت موج الیوت صورت مرحله به مرحله کاهش پیدا می‌کند.

نظریه موج الیوت هم انتقادات زیادی دارد چون بستگی زیادی به شرایط دارد و در آن فرض شده که در بازه‌های زمانی مختلف، بازار از یک روانشناسی توده‌ی یکسان تبعیت می‌کند. بنابراین معمولاً در هر دو بازار نزولی و صعودی منجر به پیش بینی‌های مفرطی می‌شود.

چرخه هشت موجی نزولی در مدل موج الیوت

در گزارشی که توسط آکادمی بایننس در رابطه با نظریه موج الیوت نوشته شده، آمده است که منتقدین بر این باروند که ماهیت موضوعی این نظریه و اتکای آن به مجموعه قواعد تعریف شده باعث شده که این نظریه معتبر نباشد. اما در ادامه گفته شده که هزاران سرمایه گذار و معامله گر موفق وجود دارند که توانستند با به کارگیری اصول الیوت به سود قابل توجهی دست پیدا کنند.

نظریه موج الیوت یک ساختار بازار یا الگوی تکنیکال خاص نیست بلکه یک اصل است که بسیاری از معامله گران می‌توانند آن را به کار بسته و تناسب آن را با توجه به روند تغییر قیمت یک دارایی در یک بازه زمانی خاص بررسی کنند. به سختی می‌توان مشخص کرد که این نظریه درست نیست یا ناقص است چون اهداف خاصی را مقرر نمی‌کند. این وظیفه معامله گران است که این اصل را برای ارزیابی روانشناسی توده‌ی یک بازار خاص به کار ببندند.

نظریه ابرموج

نظریه Hyperwave یا ابرموج که توسط یکی از معامله گران شناخته شده به نام تن ویز در بازار ارزهای رمزنگاری شده محبوبیت پیدا کرد، تشکیل حباب در بازار را مشخص می‌کند. این نظریه شامل یک چرخه بازار ۷ قسمتی است که شروع یک روند نزولی در یک قله را پیش بینی می‌کند. ساختار ابرموج شبیه اصل موج الیوت است اما فقط به سناریوهای نزولی ارتباط دارد.

نظریه ابرموج

پیش بینی‌های مبتنی بر نظریه ابرموج اغلب بحث برانگیز هستند چون این فرض در آنها وجود دارد که یک دارایی به سقف خود رسیده است. در نتیجه معمولاً منجر به پیش بینی‌های افراطی می‌شود و ممکن است پس از آن سقف، افت ۸۰ تا ۹۰ درصدی را پیش بینی کند. برای مثال ویز می‌گوید که در اوایل سال ۲۰۱۸ استفاده از این مدل منجر به پیش بینی قیمت ۱۵۰۰ دلاری برای بیت کوین شده است. طی یک سال و نیم بعد، قیمت بیت کوین از ۱۸ هزار دلار به ۳۱۰۰ دلار کاهش یافت.

ویز با اشاره به نظریه ابرموج می‌گوید که این ارقام ۱۲ درصد اختلاف داشتند و این میزان خطای این مدل است. وقتی قیمت ۱۵۰۰ دلاری را (از سقف قیمت در ژانویه ۲۰۱۸) پیش بینی کردم، این رقم تنها ۱۲ درصد با کمترین نرخ بازار فاصله داشت.

ویز در صحبت‌های اخیرش درباره نظریه ابرموج گفت که این مدل هنوز هم قیمت هزار دلاری را برای بیت کوین نشان می‌دهد اما او تاکید کرد که این به آن معنا نیست که منتظر افت بیت کوین به هزار دلار می‌ماند و این صرفاً یک نظریه است.

استراتژیست برتر ارزهای دیجیتال: افزایش شدید قیمت کاردانو و آلتکوین‌های دیگر

یک تحلیلگر و معامله‌گر برتر ارزهای دیجیتال پیش‌بینی می‌کند که قیمت کاردانو(ADA) بسیار صعودی باشد، زیرا او در این بازار آلتکوین نشانه‌های قدرتمندی می‌بیند.
این معامله گر که در صنعت با نام Capo شناخته می‌شود، معتقد است که کاردانو در حال حاضر به نقطه پایانی رسیده است و آماده است تا روند صعودی جدیدی را شعله‌ور کند.
کاپو به توییت خود در ماه آگوست اشاره کرد که پیش بینی کرده بود که کاردانو پیش از از سرگیری چرخه صعودی خود تا سقف ۱.۹۰ دلار کاهش می‌یابد.
این معامله‌گر ارز دیجیتال از نظریه موج الیوت (Elliott Wave) استفاده می‌کند، یک رویکرد تجزیه و تحلیل تکنیکال که تحرکات قیمت آتی را با روانشناسی افرادی که تمایل ظاهر شدن در موج را دارند، پیش بینی می‌کند. طبق چارت کاپو، سقوط قیمت کاردانو به ۱.۹۰ دلار نشان دهنده پایان فاز اصلاحی کاردانو و شروع یک موج جدید است.
این چارت روی آلتکوین‌ها هم صعودی است، زیرا کاپو معتقد است در ماه‌های آینده کل بازار ارزهای دیجیتال صعودی است.
به منظور حمایت از دیدگاه خود در مورد آلتکوین‌ها، کاپو به چارت OTHERS نگاهی می‌اندازد، که ارزش کل بازار ۱۲۵ ارز دیجیتال برتر را به استثنای بیت کوین و سایر دارایی‌های اصلی ارز دیجیتال نشان می‌دهد. به گفته کاپو، چارت OTHERS پس از آزمایش مجدد ناحیه ۲۳۵ میلیارد دلاری بعنوان منطقه حمایتی، صعودی به نظر می‌رسد.
در مورد بیت کوین، کاپو معتقد است که این شاه ارز دیجیتال پس از مشاهده سفارش‌ها که به عقیده وی با پیشنهادات خریداران انباشت شده است، به نقطه پایانی رسیده است.

نظریه امواج الیوت

موضوع امروز آموزش تحلیل تکنیکال درباره نظریه امواج الیوت و نظریه وی در مورد رفتار امواج قیمت است.

مهم‌ترین اصل در آموزش تحلیل تکنیکال این است که رفتارهای افراد در بازارهای مالی بر پایه الگوهایی خاص صورت می‌گیرد.

در ابتدای مطرح شدن این اصل توسط داو پایه و اساس علم و مهارت تحلیل تکنیکال بنا نهاده شد.

پس از داو هم رالف نلسون الیوت در اواخر عمر خود متوجه وجود نوعی الگوهای رفتاری در قیمت بازارها شد.

الیوت مطالب مهمی را در مورد شکل‌گیری امواج قیمت‌ها در نمودارها بیان کرد که تحت عنوان نظریه امواج الیوت می‌شناسیم.

بر پایه نظریه الیوت، قیمت دارای دو گونه اصلی از امواج می‌باشد اول امواج اصلی و دوم امواج اصلاحی آنها.

امواج اصلی، Impulse یا Motive نام دارند و می‌توانند نزولی یا صعودی باشند و امواج اصلاحی آنها Corrective نام دارند.

امواج اصلی می‌توانند نزولی یا صعودی باشند و امواج اصلاحی حتما عکس جهت آنها و کوتاه‌تر از آنها خواهند بود.

مثلا چنانچه یک موج اصلی ۳۰۰ واحد باشد، موج اصلاحی آن کمتر از ۳۰۰ و خلاف جهت آن خواهد بود.

بنابراین موج اصلی صعودی یک موج اصلاحی نزولی و کوتاهتر و موجی اصلی نزولی یک اصلاح صعودی و کوتاهتر دارد.

ترکیب امواج الیوت

یکی از نکات مهم در آموزش تحلیل تکنیکال و در مورد نمودارهای قیمت در ، دانستن رفتاری زیگزاگی امواج قیمت میباشد.

کشف مهم الیوت در مورد امواج قیمت در مورد بافت و ترکیب یک موج اصلی و یک موج اصلاحی می‌باشد.

الیوت دریافت هر موج اصلی دارای ۵ مرحله یا بخش است و هر موج اصلاحی شامل تنها ۳ مرحله می‌باشد.

همچنین مشاهده نمود که هر موج اصلی خود شامل ۳ ریز موج هم جهت با موج اصلی و ۲ ریز موج خلاف جهت آن است.

در موج اصلاحی ۳ بخشی نیز ۲ ریز موج هم جهت اصلاح و یک ریز موج خلاف جهت اصلاح داریم.

پس:

هر موج اصلی صعودی دارای ۳ ریز موج صعودی و ۲ ریز موج نزولی است.

هر موج اصلاحی نزولی دارای ۲ ریز موج نزولی و یک ریز موج صعودی می‌باشد.

هر موج اصلی نزولی دارای ۳ ریز موج نزولی و ۲ ریز موج صعودی است.

هر موج اصلاحی صعودی دارای ۲ ریز موج صعودی و یک ریز موج نزولی می‌باشد.

در نام‌گذاری امواج الیوت از اعداد ۱ تا ۵ برای ۵ موج اصلی و از حروف a و b و c برای ۳ موج اصلاحی استفاده میکنیم.

همچنین الیوت در قوانینش در مورد رابطه طول ریز موج‌ها نیز مطالبی را بیان کرده است.

امواج الیوت و هندسه فراکتالی

در این مجموعه مقالات سعی داریم تا توضیحی جامع پیرامون اصل موج الیوت ارائه دهیم. مبنای این نظریه چرخه و زیرجزهای تکرارشونده‌ در نمودار موج است که در سابقه معاملاتی قرار گرفته و هر زمان که سطح فعالیت کاربران بازار معاملات افزایش یابدتشدید موج صورت می‌گیرد و زفتار بازار نمود بیشتری در امواج پیدا می‌کند. این شکلگیری می‌تواند یک سونامی را ایجاد نماید که تلفیقی از تحلیل چندین موج می‌باشد و تجلی این قانون در آن کاملا مشهود است. در این میان پیشبینی‌های بسیاری از طریق واکاوی امواج می‌تواند صورت گیرد و مباحثی نظیر ساختارهای فراکتالی مطرح گردد. در ادامه این دسته مقالات توضیحاتی با موضوعیت امواج الیوت و مبانی هندسه فرکتالی ارائه می‌گردد.

الف) اصل موج الیوت

اصل موج الیوت نوعی تحلیل تکنیکال است که معامله گران برای شناسایی چرخه بازار مالی و پیش بینی روند بازار با شناسایی افراط سرمایه‌گذار از دیدگاه روانشناسی‌، بالا رفتن و پایین آمدن قیمت‌ها و سایر عوامل جمعی را مورد تحلیل قرار می‌دهند. رالف نلسون الیوت (حسابدار حرفه ای 1871)‌، اصول آن را کشف کرد و ابزارهای تحلیلی را در دهه 1930 توسعه داد. وی ادعا کرد که قیمت‌های بازار در الگوهای مشخصی گسترش می‌یابند‌، این ادعا امروزه اصل چرخه قیمت موج الیوت امواج الیوت یا به طور ساده‌تر موج اصلی ‌نامیده می‌شود. الیوت نظریه رفتار خود در بازار را در کتاب “اصل موج” در سال 1938 منتشر کرد‌، و آن را به طور خلاصه در سال 1939 در مجله جهانی فایننشال ارائه داد و تمامی جوانب این موضوع را در اثر خود تحت عنوان “قوانین طبیعت: راز جهان” چاپ نمود. الیوت اظهار داشت: “چون انسان تحت عمل ریتمیک قرار دارد‌، محاسبات مربوط به فعالیت‌های خود را ‌می‌توان با توجیه و یقینی غیرقابل انکار، پیش بینی کرد.”

طراحی کلی

اصل موج الیوت بیان ‌می‌کند که روانشناسی سرمایه‌گذاری جمعی‌، یا روانشناسی جمعیت‌، در توالی‌های طبیعی میان خوش بینی و بدبینی حرکت ‌می‌کند. این نوسانات، الگویی را ایجاد ‌می‌کنند که در حرکت قیمت بازارها با هر مرتبه‌، روند یا مقیاس زمانی مشهود است.

در مدل الیوت‌، همانطور که در تصویر فوق نشان داده شده است، قیمت‌های بازار میان یک مرحله کنشی و یک مرحله اصلاحی در همه مقیاس‌های زمانی جریان متناوب دارد.

تکانه‌ها همیشه به مجموعه ای از 5 موج درجه پایین تقسیم ‌می‌شوند و دوباره میان کاراکتر انگیزشی و اصلاحی متناوب قرار ‌می‌گیرند‌، به طوری که امواج 1‌، 3 و 5 ضربان هستند و امواج 2 و 4 امواجی کوچکتر از امواج 1 و 3 هستند. در بازار خرس‌، روند غالب رو به پایین است‌، بنابراین الگوی معکوس ‌اتفاق می‌افتد (برای نمونه ضربان موج 5 رو به پایین و 3 رو به بالا ). ذکر این نکته ضروری است که امواج انگیزشی همیشه با روند حرکت ‌می‌کنند‌، در حالی که امواج اصلاحی در برابر آن حرکت ‌می‌کنند.

الگوهایی به ساختارهای 5 و 3 موج پیوند ‌می‌خورند که خود، ساختارهای موج مشابه خود را با افزایش اندازه یا درجه بالاتر تشکیل ‌می‌دهند. به پایین ترین 3 از چرخه ایده آل توجه کنید. در اولین دنباله 5 از موج کوچک‌، امواج 1‌، 3 و 5 انگیزشی و تحریکی هستند‌، در حالی که امواج 2 و 4 اصلاحی می‌باشند. این نشان ‌می‌دهد که تکانه موج یک درجه بالاتر به سمت بالا است. همچنین این سیگنال از آغاز اولین توالی تصحیحی کوچک سه موج دارد. پس از پنج موج اولیه به بالا و سه موج پایین‌، دنباله دوباره شروع ‌می‌شود و هندسه فراکتالی شباهت خود را با توجه به ساختار پنج و سه موج که زیر آن یک درجه بالاتر است‌، شروع ‌می‌شود. الگوی انگیزه تکمیل شده شامل 89 موج است‌، و به دنبال آن یک الگوی تصحیحی تکمیل شده از 55 موج وجود دارد.

هر درجه در الگو، در بازار مالی یک نام دارد. درجه‌ها نسبی هستند؛ آنها با فرم و نه با اندازه یا مدت زمان مطلق تعریف ‌می‌شوند. امواج در همان درجه ممکن است از اندازه و یا مدت زمانی مربوطه بسیار متفاوت باشند.

طبقه بندی یک موج در هر درجه خاص ‌می‌تواند متفاوت باشد‌، اگرچه متخصصان عموماً با ترتیب استاندارد درجه‌ها (مدت زمان تقریبی داده شده) متفق النظر می‌باشند:

  • سوپر سیکل بزرگ (Grand supercycle): چند قرن
  • سوپر سیکل (Supercycle): چند دهه (حدود 40-70 سال)
  • سیکل (Cycle): یک سال تا چند سال (یا حتی چندین دهه تحت الحاق الیوت)
  • اولیه (Primary): چند ماه تا چند سال
  • متوسط (Intermediate): هفته‌ها تا ماه‌ها
  • مینور (Minor): هفته‌ها
  • مینت (Minute): روزها
  • Minuette: ساعت‌ها
  • Subminuette: دقیقه‌ها

تشخیص الگو و فراکتالها

مدل بازار الیوت به شدت به بررسی نمودارهای قیمت اعتماد دارد. متخصصان و کارشناسان روندهای در حال توسعه را برای تفکیک امواج و ساختارهای موج مطالعه ‌می‌کنند و تشخیص ‌می‌دهند که قیمت‌ها در مرحله بعد چه رفتاری دارند. بنابراین استفاده از اصل موج نوعی شناخت الگو است.

ساختارهای الیوت توصیف شده در بالا، با تعاریف ارائه شده از فراکتال‌ها مطابقت دارند ( الگوهای خود مشابه در هر درجه از روند ظاهر ‌می‌شوند). ریاضی‌دانانی نظیر مندلبورت و هادسن ‌می‌گویند‌، دقیقاً همانطور که در طبیعت، شکستگی‌های طبیعی اتفاق ‌می‌افتند و با گذشت زمان پیچیده تر ‌می‌شوند‌، مدل برگرفته از اصل موج الیوت نشان ‌می‌دهد که روانشناسی جمعی انسان در الگوهای طبیعی‌، از طریق تصمیم گیری‌های خرید و فروش منعکس شده در قیمت‌های بازار‌، شکل ‌می‌گیرد: “گویا ما به نوعی برنامه ریزی شده ایم؛ توسط ریاضیات. سواحل‌، کهکشان‌، دانه‌های برف یا انسان؛ همه ما به همان نظم محدود ‌می‌شویم. ”

این فرض که بازارها در الگوهای قابل تشخیص باز ‌می‌شوند با فرضیه کارآمد بازار مغایر است و بیان ‌می‌کند که نمی‌توان از داده‌های بازار مانند حرکت میانگین و حجم، رفتار ان را پیش‌بینی نمود.

بنوئد ماندلبروت این سوال را مطرح کرده است که آیا امواج الیوت ‌می‌توانند بازارهای مالی را پیش بینی کنند:

” … اما پیش بینی موج یک تجارت بسیار نامشخص است. این هنری است که قضاوت ذهنی نمودارها بیش از حكم عینی و قابل تكرار اعداد اهمیت دارد. ”

منتقدان هشدار ‌می‌دهند که اصل موج بسیار مبهم است بجای اینکه مفید باشد زیرا نمی‌تواند به طور مداوم در هنگام شروع یا پایان موج، شناسایی گردد‌، و اینکه پیش بینی موج الیوت مستعد تجدید نظر ذهنی است. برخی که طرفدار تحلیل تکنیکی بازارها هستند‌، ارزش تحلیل موج الیوت را زیر سوال برده اند. دیوید آرونسون‌، تحلیلگر تکنیکال در اینباره می‌نویسد:

اصل موج الیوت‌، همانطور که در عمل رایج است‌، یک تئوری قانونی نیست‌، بلکه یک داستان و تنها یک داستان قانع کننده است که توسط رابرت پرچر به صورت فصیح بیان ‌می‌شود. این محاسبه قانع کننده است زیرا EWP توانایی ظاهری قابل توجهی دارد که بتواند هر بخش از تاریخ بازار را تا حداکثر نوسانات دقیقه خود، مورد بررسی قرار دهد. من ادعا ‌می‌کنم که این امر با قواعد کاملاً تعریف شده ایجاد گردیده و امکان در نظر گرفتن تعداد زیادی از امواج تو در تو با شدت متفاوت را دارا می‌باشد. این به تحلیلگر الیوت همان آزادی و انعطاف پذیری را ‌می‌دهد که به منجمان پیش از کوپرنیکی اجازه ‌می‌دهد همه حرکات سیاره مشاهده شده را توضیح دهند‌، حتی اگر نظریه اساسی آنها درباره یک جهان زمین محور اشتباه باشد.



اشتراک گذاری

دیدگاه شما

اولین دیدگاه را شما ارسال نمایید.